羊年春节临近，和往年一样，不少银行又到了推产品的旺季。不仅是春节特别版的理财产品频上市，各具特色的贺岁金产品也不少见。接受《经济参考报》记者采访的业内人士提醒，春节理财噱头多，投资者在购买时须谨慎。

　　争打“春节营销牌”

　　南京银行最近发售的一款42天期限理财产品预期年化收益率6.4%，5万元起投；该行另有一款5万元起投、35天期限的新客户专享短期理财产品，预期年化收益率5.9%。

　　华夏银行也发售了一款名为“增盈1466号”的理财产品，5万元起投，期限687天，主要投资债权和货币市场，预计到期最高年化收益率为6.5%。

　　与此同时，节前不少银行纷纷发售带有春节营销噱头的理财产品。如锦州银行发行的“7777理财创富047期365天春节特别版人民币理财产品”，这款产品明确指明是春节特别版，其预期收益率达6.6%，投资期限为365天，投资起点为5万元。“该产品主要投资于债权及权益类金融产品和货币市场工具，投资标的的安全性较高，风险低。像这类产品，是值得投资者购买的。”银率网分析师表示。

　　华夏银行武汉分行国际金融理财师方亮在接受《经济参考报》记者采访时表示，今年节前的理财产品市场，产品的种类更加多样，不仅有债券型的常规理财产品，也有以强调“保本”为特色的理财产品，当然还有结构性理财产品。可以说，随着春节的临近，理财市场迎来了百花齐放的局面。

　　降准对预期收益率影响有限

　　就在上周，央行突然宣布降准。此次除全面降准0.5个百分点外，还对一些金融机构定向降准。通过测算，此次降准将释放资金逾6000亿。

　　不过，银率网分析师表示，央行降准在短期内对理财产品的收益率无太大影响，因为临近春节，货币需求旺盛，银行一方面为补充自身流动性需求，一方面为增加储户黏性，有动力发售高收益的理财产品。

　　方亮则表示，降准意味着利率有进一步下调的可能。因此，银行发行的常规理财产品收益会较之前略有下降。但这并不是绝对的，因为利率下降，会带动债券价格上涨。对于债券类的理财产品来说，收益下降的幅度应该小于利率下降的幅度，这就是所谓的“相对上升”。2015年，不断有银行发行高收益的债券型理财产品，也是基于这个原因。

　　观察市场可以看出，不少在售的理财产品的预期年化收益率都接近或超过6%。不过，据银率网数据库统计，节前理财产品的预期收益率较之前没有大幅提升。因为在过去的一段时间，市场流动性普遍紧张，银行又面临时点性资金需求，理财产品收益率已经被推升至一个较高的位置。节前这段时间，理财产品的预期收益率将会一直维持在这一高位。

　　银行版“贺岁金”品种不少

　　事实上，春节也是黄金消费的传统旺季，银行也热衷推“贺岁金”之类的产品。

　　近日，中信银行发行的中信“羊年生肖金”、“羊年压岁钱”、“羊年感恩利是”和“金喜良缘”四款贺岁金钞已全面上线。另外，针对儿童市场，建行首款专门为孩子定制的“喜羊羊与灰太狼压岁金钞”也于近日上市。

　　民生直销银行则推出了送黄金的活动，以积累人气。

　　方亮表示，黄金也是银行的业务之一。春节前，各家银行都在举行以较低价格购买黄金的活动，用于回馈客户。但这仅限于黄金商品，银行通过自己的供货渠道拿到的黄金商品，往往比商场柜台销售的价格优惠一些。投资者如果也是银行客户，可以通过这种活动买到价格相对较低的一些黄金。对于纯粹的黄金投资而言，也可以用银行的系统来实现。

　　银率网分析师则认为，银行推出的黄金产品具有一定的投资价值，但实物黄金不适合中短期投资理财，长期持有才能体现黄金保值增值的功能。另外，投资者在购买时应关注黄金产品回购的条件、回购手续费、回购价格等，购买后应妥善保存购买手续。

　　保守型投资者可选中长期产品

　　实际上，在春节之前，一些互联网金融平台也推出了不少抢红包的活动来吸引投资者，短期的高收益理财产品更是层出不穷。

　　银率网分析师表示，与一些货币基金类的互联网金融产品相比，理财产品有明确的投资期限，在投资期限内，投资者的资金年化收益率都是产品合同上约定的。而货币基金的高收益率仅在节前有所表现，无法维持，其收益在节后可能很快就会下滑。因此，对于保守型投资者和那些没有时间理财的投资者，趁节前有高收益理财产品发售，购买一些期限中长、收益率过6%的产品是一种很好的选择。

　　而据银率网数据库统计，今年与往年的不同之处在于，高收益理财产品的投资期限大大延长。

　　方亮表示，投资者购买理财产品，应根据自己的需求和风险承受能力来选择，不可一概而论。利率下行的背景下，在大部分资产投资于稳定的债券型理财产品的同时，可以适当购买一些债券型基金加以补充。

　　方亮还表示，进入2015年，理财产品的收益率日趋多样化。根据往年经验来看，节前理财产品的收益水平可能会有所提升，但春节前并不是唯一能抓住高收益的机会，细心观察各家银行会发现每周都有高收益的产品推出。例如，华夏银行不定期推出的理财“秒抢”活动，就比一般理财产品收益率高出不少。同时华夏银行还推出了理财“团购”活动，收益也会比普通产品高。