中小支付机构获得喘息机会

“网联”再次刷爆朋友圈!3月31日,中国支付清算协会宣布非银行支付机构网络支付清算平台(“网联平台”)启动试运行。据悉,网联首批接入了四家商业银行和三家最大的支付机构,此后将每月陆续接入技术筹备到位的银行和第三方支付机构。这个被外界誉为网络版的银联平台,终结了支付机构直连银行的模式,被认为极大地改变整个中国的在线支付产业,将使得支付巨头的多渠道、低费率护城河被废除,支付机构获得“均富”机遇。

优先接入十巨头,微信首吃螃蟹

据了解,网联平台刚刚上线就完成首笔跨行清算交易,该笔交易通过微信红包由腾讯财付通平台发起,收付款行分别为中国银行与招商银行。

首批接入网联的有四家商业银行和三家最大的支付机构支付宝、财付通和京东金融旗下的网银在线,第二批将接入快钱支付、平安付、百付宝等;以后每个月陆续接入技术筹备到位的银行和第三方支付机构,网联原则上是优先接入市场排名前十的支付机构,以保证系统运行的有效验证。

有业内人士表示,第三方支付机构可以自主选择接入网联或银联,但原则上是接入网联,不管接入哪个,不允许再直连银行。

网联平台本身不直接对消费者提供任何金融服务,而是通过信息化平台,统筹银行、支付宝等第三方金融机构,间接地为市场和消费者提供服务。

招商证券表示,待网联正式投入运营之后,将成为线上支付清算的唯一“中枢”,一举终结我国没有“官方版”线上清算机构的时代,互联网支付牌照方直连银行代替行使网联职能的时代将一去不复返。

杀死直连,防范挪用、跑路风险

目前支付机构在线上90%的业务已经不走银联通道,直连银行,绕过了独立的清算机构。在网联成立后,第三方支付机构与网联一点接入,即可接入所有银行,可大幅缓解重复投入的情况,也落实了支付与清算分开的监管要求。

“网联平台能有效弥补其制度漏洞。”中国地方金融研究院研究员莫开伟认为,“网联平台规则出台之后,银行直连绕开银联的行为将被禁止,会对所有第三方支持机构形成较强的约束力。”他表示,加之网联平台今后承担统一托管支付机构备付金的角色,有助于防范第三方支付机构“跑路”、“资金挪用”等风险。

迎均富机遇,支付牌照价值提升

据透露,此次网联的费率价格即线上支付的费率价格仍是按市场化定价,定价原则是不能比以往支付机构直连银行的费率高。网联的结算规则将根据每笔交易成本,只向支付机构收取转接清算服务费,按交易笔数收取。

招商证券分析师刘泽晶、徐文杰、周楷宁表示,网联具“均富卡”效应,互联网支付机构有望重新站在同一起跑线上。

由于只需要接入网联即可获得资金清算服务,不再需要单独接入银行接口,少了对接不同银行的费用支出,这其实降低了对第三方支付公司连接成本。莫开伟也认为,网联平台统一标准、统一接口、统一费用。将把第三方支付机构都拉到同一起跑线上。支付机构在业务处理、业务价格等方面享受同等待遇。

“这对较为弱势的小型支付机构是个利好。”国务院发展研究中心金融研究所副所长陈道富曾这样公开表示。

废除龙头护城河,银联喜忧参半

但让中小支付机构获得“均富”机遇的,除了费用方面,还有在接入银行数量方面——小型第三方支付机构可以获得与支付宝、财付通等平等的地位。对于中小型第三方支付机构来说,以后只要接入“网联”一家平台,就可以得到统一的资金清算服务。

苏宁金融研究院互联网金融中心主任、高级研究员薛洪言表示,网联成立后,彻底废除了第三方支付龙头多渠道(指银行直连数量)、低费率的护城河,将行业的竞争重新拉回到支付场景拓展和客户体验提升上来,属于行业的重大变革。而对于大多数中小支付企业而言,倒是迎来了喘息的空间和继续生存的机会。

对于银联来说,则是喜忧参半。莫开伟表示,银联迎来了新的竞争对手,线上线下的界限已变得越来越模糊。网联平台极有可能获得清算牌照。由此成为一匹极具杀伤力的“黑马”,具备与银联同样的业务模式和空间,独家官方垄断清算市场的格局也将成为过去时。但另一方面,银联一直痛恨的直连模式将被杀死。

但薛洪言表示,“考虑到网联对银行直连模式的替代有一个过程,所以上述影响也是逐步释放的,有一个缓冲期,整体上对行业格局便很难有大的影响。”

老百姓是吃瓜群众,不影响体验

网联改变的是支付机构背后的结算清算体系,对于前端的使用方法和用户体验并不会有太大的影响。在收费方面并不涉及消费者,既不会向消费者收费,也不会影响消费者体验。

有专家也表示,清算服务属于支付的后台业务,不直接跟老百姓产生现金联系,消费者往往不太清楚资金是通过哪个清算渠道完成的,对于机构的支付成本也不会有明显感受。

但从深处看,网联的上线,网联平台将降低行业的整体接入银行成本,那么最终间接受惠的也会是消费者。网联也可使得第三方支付机构交易信息的透明化,强化支付体系资金的监控,加强风险防控,消费者的钱有了更好的保障。